Nachhaltigkeitsbewertung von Morningstar

Entdecken Sie die Bedeutung von Morningstar-Nachhaltigkeitsratings

Entschlüsselung des Morningstar-Ansatzes für nachhaltiges Investieren

Im Investmentbereich dient das Morningstar Sustainability Rating als Leuchtturm für gewissenhafte Anleger, die ihre Portfolios an den Grundsätzen von Umwelt, Soziales und Corporate Governance (ESG) ausrichten möchten. Lassen Sie uns die Feinheiten dieses Ratingsystems, seine zugrunde liegende Methodik und seine Auswirkungen auf Anlageentscheidungen untersuchen.

Entdecken Sie die Nachhaltigkeitsratings von Morningstar

Das 2016 eingeführte Morningstar Sustainability Rating bietet Anlegern eine umfassende Bewertung von rund 20.000 Investmentfonds und Exchange Traded Funds (ETFs) auf der Grundlage ihrer ESG-Leistung. Mithilfe eines Fünf-Globe-Systems gibt das Rating von Morningstar an, wo ein Fonds innerhalb seiner Branchengruppe steht, und reicht von einem Globus (unteres Ende) bis zu fünf Globen (oberes Ende) seiner Branchengruppenbewertung. Anleger können auf der Plattform von Morningstar auf diese Bewertungen zugreifen und so fundierte Anlageentscheidungen treffen.

Die Bewertungskomponenten verstehen

Die Nachhaltigkeitsratings von Morningstar basieren auf zwei Hauptkomponenten: ESG-Scores auf Unternehmensebene, die von Sustainalytics bereitgestellt werden, und ESG-Kontroversen. Diese Bewertungen bewerten die Bereitschaft, Offenlegung und Leistung der zugrunde liegenden Unternehmen und weisen ihnen im Vergleich zu ihren globalen Branchenkollegen eine Bewertung zwischen 0 und 100 zu. Darüber hinaus werden Kontroversen wie Umweltvorfälle oder Diskriminierungsklagen in das Rating einbezogen, um einen ganzheitlichen Blick auf das Nachhaltigkeitsprofil eines Fonds zu ermöglichen.

Interpretation der Implikationen

Fonds mit höheren Nachhaltigkeitsratings werden häufig mit höherwertigen Beständen in Verbindung gebracht, was auf eine höhere Wahrscheinlichkeit günstiger risikobereinigter Renditen und auf die Gunst der Analysten hinweist. Es ist jedoch wichtig zu beachten, dass die Nachhaltigkeitsbewertung eines Fonds möglicherweise nicht immer mit seiner Sternebewertung korreliert. Beispielsweise verfügt ein Fonds möglicherweise über eine hohe Sternebewertung für seine Leistung und gleichzeitig über eine niedrigere Nachhaltigkeitsbewertung, was die Notwendigkeit unterstreicht, dass Anleger bei Anlageentscheidungen mehrere Faktoren abwägen müssen.

Navigieren zu nachhaltigem Investieren

Die Nachhaltigkeitsratings von Morningstar bieten Anlegern eine praktikable Alternative zu traditionellen nachhaltigen Investmentfonds und ermöglichen es ihnen, ESG-Aspekte in ihre Portfolios zu integrieren, ohne auf Diversifizierung oder Leistung zu verzichten. Durch die Nutzung dieser Ratings können Anleger ihre Anlagestrategien an ihren Werten ausrichten und gleichzeitig potenzielle Risiken im Zusammenhang mit SRI-Fonds mindern.