Down-Market-Capture-Verhältnis definiert

Verständnis des Down-Market-Capture-Verhältnisses bei der Bewertung der Anlageleistung

Anleger verlassen sich häufig auf verschiedene Kennzahlen, um die Leistung von Investmentmanagern zu beurteilen. Eine dieser Kennzahlen ist die Down-Market-Capture-Ratio. In diesem Artikel werden das Konzept der Down-Market-Capture-Ratio, seine Berechnung, Bedeutung und praktische Beispiele erläutert.

Entschlüsselung der Down-Market-Capture-Ratio

Die Down-Market-Capture-Ratio dient als entscheidendes statistisches Maß zur Bewertung der Leistung eines Investmentmanagers bei Marktabschwüngen. Durch den Vergleich der Renditen des Managers mit denen des Index in Zeiten rückläufiger Märkte können Anleger die Fähigkeit des Managers beurteilen, Verluste im Verhältnis zum Markt zu mindern.

Tatsache:Die Down-Market-Capture-Ratio wird berechnet, indem die Rendite des Managers durch die Rendite des Index während Down-Markets dividiert und das Ergebnis mit 100 multipliziert wird.Quelle)

Verständnis der Markteroberungsquote

Erkunden Sie die Beziehung zwischen der Eroberungsquote im oberen Marktsegment, der Eroberungsquote im unteren Marktsegment und der Markteroberungsquote. Durch die Untersuchung sowohl der Up- als auch der Down-Market-Performance erhalten Anleger ein umfassendes Verständnis für die Fähigkeit eines Investmentmanagers, mit unterschiedlichen Marktbedingungen umzugehen.

Tatsache:Die Market Capture Ratio wird berechnet, indem die Up-Market-Capture-Ratio durch die Down-Market-Capture-Ratio dividiert wird. Dies liefert Einblicke in die Gesamtleistung des Managers im Verhältnis zum Markt. (Quelle)

Praxisbeispiele analysieren

Tauchen Sie in praktische Beispiele ein, um die Auswirkungen unterschiedlicher Erfassungsquoten im unteren Marktsegment und deren Korrelation mit der Leistung im oberen Marktsegment zu verstehen. Erfahren Sie, wie Anleger diese Kennzahlen interpretieren, um fundierte Entscheidungen über Investmentmanager und Portfolios zu treffen.